小额贷款公司的业务范围(小额贷款有限公司的业务范围)

本文首发于“保理法律研究”

根据央行统计数据，截止2021年6月30日，上海市共有小额贷款公司（以下简称“小贷公司”119家，从业人员1176人，实收资本人民币208.2亿，贷款余额人民币228.95亿。为规范上海小额贷款公司，更好地管理和开展业务。2021年7月28日上海市地方金融监督管理局发布《上海市小额贷款公司监督管理办法（征求意见稿）》（以下简称“《征求意见稿》”），从上海地区小贷公司的设立、变更与退出，经营规则、监督管理、风险处置等方面作出规定。

一、对于设立条件做出严格规定

《征求意见稿》对于上海市的小额贷款公司的设立条款作出以下规定：

在注册资本方面，小额贷款公司注册资本不低于2亿元，且为实缴货币资本，不得以借贷资金和他人委托资金入股。

在主要发起人方面，小额贷款公司主要发起人应当为企业法人，管理规范、信用良好、实力雄厚，净资产不低于1亿元、资产负债率不高于70%，原则上连续三年盈利且利润总额在3000万元以上。

在股权结构方面，小额贷款公司应当具有合理的股权结构。主要发起人及其关联方合并持股比例原则上不超过80%。单个发起人持股比例不得低于5%。主要发起人股权三年内不得转让、质押，其他发起人一年内不得转让、质押（监管部门及司法部门依法责令转让的除外）。

本律师认为，与2016年发布的《上海市小额贷款公司监管办法》（以下简称“2016年监管办法”）相比，注册资本要求翻了一倍，而2008年发布的《关于本市开展小额贷款公司试点工作的实施办法》（以下简称“2008年实施办法”），对发起人资金要求是5000万。对比看出，本次上海市对小额贷款公司注册资本提出了更高的要求。

与其他省市相比，在注册资本方面上海并不是最高的。厦门2021年6月20日发布的《厦门市小额贷款公司监督管理办法》中，注册资本要求为3亿元；深圳则要求申请小额贷款的公司注册有限责任公司不低于3亿人民币，注册股份有限公司不低于4亿人民币，且都要求全部为实收货币资本，由出资人或者发起人在公司设立时一次性足额缴纳。

在盈利能力方面，《征求意见稿》要求小额贷款公司原则上连续三年盈利且利润总额在人民币3000万元以上，该规定沿用了2016年办法中的要求。负债率方面，此次意见稿沿用2016年与2008年的要求，小额贷款公司资产负债率不高于70%。

值得注意的是，在2008年实施办法和2016年监管办法都出现的对合规经营、信用良好的小额贷款公司，由市推进小组优先向银行业监管部门推荐，按照有关规定，将其改造为村镇银行这一鼓励政策在此次意见稿中并未出现。

二、对融资杠杆进行规定

在经营方面，《征求意见稿》规定，小额贷款公司通过银行借款、股东借款、同业拆借等非标准化融资形式融入资金的余额不得超过其净资产的1倍；通过发行债券、资产证券化产品等标准化债权类资产形式融入资金的余额不得超过其净资产的4倍。小额贷款公司对同一借款人的贷款余额不得超过小额贷款公司净资产的10%；对同一借款人及其关联方的贷款余额不得超过小额贷款公司净资产的15%。

本律师注意到，上述杠杆比率和贷款余额占比规定与2020年9月银保监会发布的《关于加强小额贷款公司监督管理的通知》（以下简称《通知》）要求一致。此外，《征求意见稿》强调，上海小额贷款公司股权投资和发放贷款相结合的投贷联动余额合计不得超过其净资产的20%。

2008年，《关于小额贷款公司试点的指导意见》规定“小额贷款公司从银行业金融机构获得融入资金的余额，不得超过资本净额的50%”。《征求意见稿》和《通知》则对小贷公司的融资比例有了更明确的规定：非标准化融资形式融入资金的余额不得超过其净资产的1倍，并将标准化融资的倍数提高为四倍。

这一点与其他地区，如广东省2020年出台的《关于贯彻落实我省应对新冠肺炎疫情有关政策措施优化小额贷款公司服务的通知》的规定有相似之处：“通过银行等非标准化融资方式融入资金的余额，不得超过净资产的2倍；通过在沪深交易场所等标准化融资工具融入资金的余额，不得超过净资产的3倍”。

三、对经营业务范围进行限制

经营业务范围方面，《征求意见稿》表示，小贷公司应当主要经营放贷业务。经市地方金融监管部门同意，可以开展股权投资和发放贷款相结合的投贷联动。小额贷款公司股权投资和发放贷款相结合的投贷联动余额合计不得超过其净资产的20%。

放贷过程中，《征求意见稿》规定小贷公司对同一借款人的贷款余额不得超过小额贷款公司净资产的10%；对同一借款人及其关联方的贷款余额不得超过小额贷款公司净资产的15%。这一数值也与《通知》保持一致。此外，明确小贷公司不得从贷款本金中先行扣除利息、手续费、管理费、保证金等，违规预先扣除的，应当按照扣除后的实际借款金额还款和计算利率。对于本项规定，延续了《中华人民共和国民法典》中“第六百七十条借款的利息不得预先在本金中扣除。利息预先在本金中扣除的，应当按照实际借款数额返还借款并计算利息。”的规定，这样一种立法为了解决借款实践中经常出现的“砍头息”问题，体现合同当事人的公平原则，防止贷款人利用优势地位确定不平等的合同内容，以立法的形式明确借款利息不得在本金中预先扣除，且将适用范围扩大到所有借款合同。

同时，对小贷公司业务做出了限制，禁止从事下列活动：（一）吸收存款或者变相吸收公众存款；（二）通过互联网平台或者地方各类交易场所销售、转让本公司除不良信贷资产以外的其他信贷资产；（三）发行或者代理销售理财、信托计划等资产管理产品；（四）法律法规、银保监会和市地方金融监管部门禁止的其他行为。

本律师认为，《征求意见稿》明确小贷公司应当还是以放贷业务为主。在符合经营管理较好、风控能力强、监管评价好的小贷公司，可以在地方金融监管部门的批准下开展发行债券、资产证券化、股东借款业务。本次意见稿中提到的业务范围的拓展实际上规定的是小贷公司的再融资渠道，对于主营业务并无较大的突破。对于部分其他地方政府颁布的文件例如山东省发布的《山东省地方金融监督管理局关于促进全省小额贷款公司持续健康发展的通知》，允许小贷公司从事票据贴现、金融产品代理销售、清收非金融企业不良资产等业务范围，在本次《征求意见稿》中未明确属于可以经地方监管部门同意后开展的业务，因此可以看出监管机构的主要态度还是小贷公司应专注主业。

四、加强监管，规定风险处置与处罚措施

监督管理方面，《征求意见稿》要求地方金融管理部门应当每年制定小额贷款公司监督检查计划，对小额贷款公司的经营活动实施监督检查。小贷公司应当按照要求向地方金融管理部门报送下列材料：

（一）业务经营情况报告、统计报表以及相关资料；

（二）经会计师事务所审计的财务会计报告；

（三）国家和本市规定的其他材料。

地方金融管理部门在依法履行职责过程中，发现小额贷款公司存在风险隐患的，可以采取监管谈话、责令公开说明、责令定期报告、出示风险预警函、责令改正等措施。此外，对于“失联”或者“空壳”公司，地方金融管理部门应当协调市场监管等部门将其列入经营异常名录、依法吊销其营业执照，劝导其申请变更企业名称和业务范围、自愿注销，或以其他方式引导其退出小额贷款公司行业。

风险处置方面，《征求意见稿》表明，小贷公司对经营活动中的风险事件承担主体责任，在发生重大风险事件时应当立即采取措施，并在事件发生后24小时内向区金融工作部门报告。重大风险事件包括以下情形：

（一）小额贷款公司发生流动性困难的；

（二）小额贷款公司发生重大待决诉讼或者仲裁的；

（三）小额贷款公司发生重大负面舆情的；

（四）小额贷款公司主要负责人下落不明或者接受刑事调查的；

（五）小额贷款公司发生群体性事件的。

小额贷款公司的控股股东或者实际控制人发生前款规定的重大风险事件，小额贷款公司应当自知道或者应当知道之时起二十四小时内，向地方金融管理部门报告。

处罚方面，除了行政罚款之外，《征求意见稿》规定，如果小贷公司开展了禁止从事的业务，情节严重的，将依法责令停业或者取消试点资格。同时，地方金融监管部门对小额贷款公司作出行政处罚的，可以同时对负有直接责任的董事、监事或者高级管理人员处五万元以上五十万元以下的罚款。

本律师认为违规经营，小额贷款公司则将面临被监管谈话、出具警示函、责令改正、将其违法违规情况记入违法违规经营行为信息库并公布等惩罚，严重的甚至可能被移交公安机关查处。

对经营管理较好、风控能力较强、监管评价良好的小额贷款公司，此次意见稿也有相应鼓励政策，经市地方金融监管部门同意，可以开展股权投资和发放贷款相结合的投贷联动。

近年来，小额贷款公司生存艰难，纷纷退市。小额贷款公司的数量随着政策等收紧，呈现逐年递减等趋势，其数量已经从2019年的7551家减少到了2020年的7118家。根据央行最新发布2021年上半年小额贷款公司统计数据报告，截至2021年6月末，全国共有小额贷款公司6686家，仅半年间全国减少了减少647家小贷公司。

如今各地又纷纷出台细则提高小额贷款公司准入门槛，小额贷款公司的数量势必继续下降，但淘汰了不合规的企业后，小额贷款公司的市场也会更加规范。

附征求意见稿原文：